戰(zhàn)國時期，為楚將昭陽來邑。

唐代設昭陽鎮(zhèn)，隸屬海陵。

五代隸屬興化縣。

南宋紹興五年興化縣戰(zhàn)役，昭陽鎮(zhèn)隸屬泰州。

紹興十九年復隸興化。

一直為縣治所在地。

1946年6月劃城東皋、新義、昭陽、景范、新陽5個小鎮(zhèn)，直屬縣政府，1952年又增設南滄、文峰、朝陽3個小鎮(zhèn)。

1958年撤小鎮(zhèn)為昭陽人名公社，1961年更名為新興鎮(zhèn)，1980年復原名。

1999年城區(qū)擴大，納入原東潭鄉(xiāng)及周圍鄉(xiāng)村。

下設16個社區(qū)。

2016年設立街道，下設16個居委會，5個村委會。